Seçim Sonrası İyimserlik Yerini Satışlara Bıraktı
Teknoloji ağırlıklı Nasdaq Bileşik Endeksi ve gösterge niteliğindeki S&P 500 Endeksi, Perşembe günü seansın geç saatlerinde sert bir düşüş yaşadı. Bu satış dalgası, Salı günü gerçekleştirilen ara seçimlerde Demokratların gösterdiği güçlü performansın tetiklediği Çarşamba günkü kazanımları tamamen sildi.
Amerikalılar, Büyük Teknoloji oligarklarının çevreyi mahvetmesini, istihdamı yok etmesini ve insanlığın geleceğini tehdit etmesini istemiyor.
Çarşamba günü yatırımcılar, hükümetin kilitlenmesi olasılığını ve petrol fiyatlarındaki keskin düşüşü piyasalardaki yükselişin ana nedenleri olarak görüyordu. Ancak Perşembe günü, Demokrat bir yasama organı ile Cumhuriyetçi bir yürütme organı arasındaki kilitlenme olasılığı hala masada olmasına ve petrol fiyatları düşük seyretmeye devam etmesine rağmen, hisse senedi fiyatları hızla değer kaybetti.
Teknoloji yatırımcılarının kârlarını realize ederek, veri merkezi kurulumları için net bir plan ortaya çıkana kadar kenara çekilmeye veya nakde geçmeye karar verdiklerini düşünüyorum. Bu korkuları artıran bir diğer unsur ise eyalet düzeyindeki eylemlerin veri merkezi kurulumlarını yavaşlatabileceği ihtimali oldu. Vermont Senatörü Bernie Sanders, yapay zeka veri merkezleri için ulusal bir moratoryum çağrısında bulundu.
Nasdaq Bileşik Endeksi (IXIC) Teknik Analizi
Nasdaq Bileşik Endeksi'ndeki satış baskısı Perşembe günü yeniden şiddetlendi. Günlük salınım grafiğine göre ana trend aşağı yönlü seyrediyor. Bu durum, seansın erken saatlerinde satıcıların 25.145,95 seviyesindeki son salınım dibini ve 29 Temmuz'daki 24.425,34 seviyesindeki ana dibi aşağı yönlü kırmasıyla teyit edildi. Bu hareket, 30 Mart'taki 20.690,25 seviyesindeki ana dibi radara soktu.
Seçim sonuçları, yeni risk parametrelerini belirlemeden ilerleyemeyecek olan bazı büyük oyuncular için sürpriz olmuş olabilir. Bu zaman alacak, bu yüzden en iyi hamle bugün 'şüphe duyduğunda çık' mantığıyla riski azaltmaktı.
Yukarı yönde, 26.778,90 seviyesinin üzerinde bir işlem trendi yukarı çevirecektir. Bunun ardından tüm zamanların en yüksek seviyesi olan 27.722,75 geliyor. Şu aşamada piyasanın yukarı yönlü potansiyeli konusunda endişelenmemek gerektiğini düşünüyorum. Fiyat düşüşü ve taban oluşturma süreci şu an için çok daha önemli.
30 Mart ile 6 Ekim arasındaki uzun vadeli aralık 20.690,25 ile 27.722,75 arasındadır. Bu aralığın yüzde 50 ile yüzde 61,8'lik düzeltme bölgesi, 24.207,00 ile 23.376,67 seviyelerinde potansiyel destek oluşturuyor. Bu bölgenin ilk testinde teknik bir tepki veya kısa pozisyon kapatma hareketleri görebiliriz, ancak bu destek başarısız olursa endeks yakın vadede 19.402,01 seviyesine doğru yaklaşık 4.000 puanlık bir düşüş potansiyeline sahip.
Bugünkü 24.262,14 seviyesindeki dip test, endeksi tüm zamanların en yüksek seviyesi olan 27.722,75'ten yüzde 12,48 aşağıya çekerek düzeltme bölgesine soktu. 27.722,75 seviyesinden yüzde 20'den fazla bir düşüş veya 22.178,20 seviyesinin test edilmesi, Nasdaq Bileşik Endeksi'ni ayı piyasası bölgesine taşıyacaktır. Fiyat bazında bir ayı piyasası kendi başına kötü değildir; son iki yılda sert kısa vadeli düzeltmeler yaşadık ve yine de yeni zirvelere ulaşmayı başardık. Kaçınılması gereken asıl durum, zaman bazlı bir ayı piyasasıdır.
S&P 500 Endeksi (SPX) Teknik Analizi
Günlük salınım grafiğine göre ana trend aşağı yönlüdür. Düşük tepeler ve düşük dipler serisi ile 50 günlük hareketli ortalamanın 7.687,20 seviyesinde aşılmasındaki başarısızlıklar satış baskısına katkıda bulundu. Perşembe günü 7.469,60 ile 7.541,19 arasındaki ara düzeltme bölgesinin altına sarkılması da yatırımcıları satış moduna soktu.
Bir dizi bağımsız teknik sinyalin aynı hizaya gelmesiyle baskı arttı ve fiyatlar çöktü. Ancak piyasa, 200 günlük hareketli ortalamanın 7.322,90 seviyesinde ve 29 Temmuz'daki 7.313,92 seviyesindeki ana dibin hemen üzerinde durarak her iki seviyeyi de destek olarak bıraktı.
30 Mart'ta 6.316,91 seviyesinde başlayan ve 6 Ekim'de 7.844,52 seviyesinde zirve yapan uzun vadeli aralık, 7.080,72 ile 6.900,46 arasında bir düzeltme bölgesi oluşturdu. Bu alan potansiyel bir aşağı yönlü hedef konumundadır.
