Muhteşem Yedili ve Yapay Zeka Yarışı
"Muhteşem Yedili", Alphabet (NASDAQ: GOOG) (NASDAQ: GOOGL) ve Meta Platforms (NASDAQ: META) gibi dev teknoloji hisselerinden oluşan bir gruptur.
Piyasa yorumlarına ve bu şirketlerin açıklamalarına bakıldığında seçim son derece açık: Nvidia.
Bu hisse grubu uzun süredir piyasaya liderlik ediyor ve ABD borsalarında işlem gören en büyük 10 şirket arasında yer alıyor. Her biri bir ölçüde yapay zeka teknolojileri üzerinde çalışıyor, ancak hangi hisse senedinin 2030'a kadar en iyi performansı göstereceği konusunda soru işaretleri bulunuyor. Piyasa yorumlarına ve bu şirketlerin açıklamalarına bakıldığında seçimin son derece açık olduğu görülüyor: Nvidia.
Yapay zeka devriminin ilk aşaması olan Ar-Ge dönemi geride kalırken, uzmanlar küresel yayılım aşamasının çok daha büyük ölçekli olacağını belirtiyor.
Nvidia, oraya ulaşmak için gereken inanılmaz büyüme sayesinde 2030'a kadar en iyi getiriyi sağlamalıdır. Peki bu büyüme ne kadar ileri gidebilir? Gelin yakından bakalım.
Muhteşem Yedili Şirketleri Nvidia'ya Milyarlarca Dolar Ödüyor
Nvidia, GPU'ların yanı sıra bunların kullanımını destekleyen yazılım ve diğer donanımları üretiyor. Grafik işlem birimleri, ister eğitim ister çıkarım olsun, birçok yapay zeka iş yükü için en iyi tercih konumundadır.
Nvidia'nın kendi tahmini, küresel yıllık veri merkezi sermaye harcamalarının 2030 yılına kadar 3 trilyon ila 4 trilyon dolara ulaşacağını öngörüyor.
Nvidia'nın GPU'ları genellikle sınıfının en iyisi olarak kabul ediliyor ve bir nedenden ötürü yapay zeka bilişimi ile eş anlamlı hâle gelmiş durumda. Bu listedeki şirketlerin birçoğu her yıl yapay zeka altyapısına yüz milyarlarca dolar harcıyor.
Bu rakam avuç dolusu yere gidiyor, ancak bilişim birimleri satın almak bu sermayenin şimdiye kadarki en büyük kullanım alanını oluşturuyor. Nvidia, rakiplerinin toplamından çok daha büyük olduğu için, yapay zeka altyapı inşasından yararlanmak adına sahip olunması gereken hisse senedidir.
2030 yılına kadar yapılacak yapay zeka harcamaları hakkında sayısız öngörü bulunuyor ve bunların hepsi akıl almaz boyutlarda. Nvidia'nın kendi tahmini, küresel yıllık veri merkezi sermaye harcamalarının 2030 yılına kadar 3 trilyon ila 4 trilyon dolara ulaşacağını öngörüyor.
Bu rakam son derece şaşırtıcı, ancak müşterilerin siparişlerini ne kadar önceden verdiği göz önüne alındığında Nvidia bunu tahmin etmek için çok daha iyi bir konumda bulunuyor.
Gelecek Dönem Gelir Artışı ve Büyüme Beklentileri
Örneğin şirket, ikinci çeyrek bilanço açıklama toplantısında 2027 yılında yüzde 70 gelir artışı beklediğini açıkladı. Yönetim gelecek yılın satışlarına tamamen güvenmeseydi Nvidia bunu yapmazdı, ancak üretim kapasitesi tükendiği için gelecekteki büyümenin nasıl olacağını tahmin etmek oldukça kolaylaşıyor.
Yönetim gelecek yılın satışlarına tamamen güvenmeseydi Nvidia bunu yapmazdı, ancak üretim kapasitesi tükendiği için gelecekteki büyümenin nasıl olacağını tahmin etmek oldukça kolaylaşıyor.
Nvidia, bu yıl büyük beş yapay zeka bulut sağlayıcısının (hyperscaler) sermaye harcamalarının toplamda yaklaşık 800 milyar doları bulacağını tahmin ediyor. Gelecek yıl ise bu rakam 1,3 trilyon dolar seviyesinde.
Dünyadaki diğer tüm yapay zeka firmaları dahil edildiğinde, harcamaların gelecek yılın tahminleri ile 2030 yılı arasında muhtemelen iki katına çıkacağı rahatlıkla görülebiliyor.
Bu veriler ışığında, Nvidia'nın ne tür bir büyüme bekleyebileceğini net bir şekilde görebiliyoruz.
Rakipleri Geride Bırakan Performans
Nvidia'nın gelir büyümesi 2027'de yüzde 70 olursa ve ardından 2028'den 2030'a kadar yeniden iki katına çıkarsa, bu durum toplam yüzde 240'lık bir büyüme sağlayacaktır.
Bu durum, en iyi yıllarının hâlâ önünde olması nedeniyle Nvidia'yı Muhteşem Yedili içindeki en iyi alım fırsatı hâline getiriyor.
Bu oran, Muhteşem Yedili'nin diğer üyelerinin ortaya koyduğu her şeyden çok daha hızlıdır.
En hızlı büyüyen ikinci şirket olan Meta yüzde 26'lık bir büyüme oranına sahip. Meta'nın bu tarz bir getiriyi sunması Nvidia'ya göre çok daha uzun sürecektir ve büyümesi onu ileriye taşıyacağı için başka hiçbir hissenin bu zaman diliminde üstün performans göstermesi neredeyse imkansızdır.
Bu durum, en iyi yıllarının hâlâ önünde olması nedeniyle Nvidia'yı Muhteşem Yedili içindeki en iyi alım fırsatı hâline getiriyor. Nvidia şu anda mükemmel bir alım fırsatı sunuyor ve elinizde fazladan nakit varsa, kasım sonuna doğru bilançosunu açıklamadan önce bu hisseyi toplamak akıllıca bir fikir olabilir.
Yatırımcılar İçin Uzun Vadeli Değerlendirmeler
Nvidia hissesi en iyi yılını geçirmedi ve atılacak güçlü bir bilançolu çeyrek bu gerçeği kolayca değiştirebilir. Yatırımcıların hisse senedi almadan önce piyasa dinamiklerini ve analist tavsiyelerini dikkatlice incelemesinde fayda var.
Nvidia hissesi en iyi yılını geçirmedi ve atılacak güçlü bir bilançolu çeyrek bu gerçeği kolayca değiştirebilir.
Tarihsel olarak piyasa ortalamalarını geride bırakan analist ekipleri, yatırımcılar için doğru şirketleri seçmenin önemine dikkat çekiyor. Geçmişte doğru zamanda yapılan teknoloji yatırımlarının yatırımcılara olağanüstü getiriler sağladığı biliniyor.
Öte yandan piyasa uzmanları, bireysel yatırımcıların kendi risk profillerine ve portföy çeşitlendirmelerine uygun adımlar atmaları gerektiğini sürekli olarak hatırlatıyor.
Sonuç olarak, yapay zeka altyapısına yapılan harcamaların katlanarak artacağı önümüzdeki yıllarda Nvidia, sektördeki kilit konumu sayesinde portföylerde öne çıkmaya devam ediyor.
