İstihdam Verileri Beklentileri Aştı, Fed Beklentileri Değişti
ABD Çalışma Bakanlığı'nın geçtiğimiz ay 165 bin kişilik istihdam artışına işaret eden raporunu yayımlamasının ardından ABD doları endeksi belirgin bir sıçrama kaydetti. Söz konusu istihdam verisi ekonomistlerin öngörcelerini büyük bir farkla geride bırakırken, bu durum ABD Merkez Bankası'nın (Fed) önümüzdeki ay faiz artırımına gitme olasılığını yaklaşık yüzde 80 seviyesine taşıdı. Bununla birlikte, Fed yetkililerinin kalıcı enflasyona dair endişelerini dile getirmesi, euro ve sterlin gibi diğer para birimlerinin dolara karşı değer kaybetmesine yol açtı.
Söz konusu rapor, ABD Merkez Bankası'na faiz artırımlarını sürdürmesi konusunda alan tanırken, CME FedWatch Tool verilerine göre merkez bankasının aralık ayındaki toplantısında en az 25 baz puanlık bir faiz artırımına gitmesine yönelik piyasa beklentileri raporun ardından yeniden yüzde 80 seviyesine doğru tırmandı.
Dolar Endeksi ve Küresel Para Birimlerindeki Değişimler
Yeşil iksiri bir para birimleri sepetine karşı ölçen dolar endeksi yüzde 0,77 surges kaydederek 102,26 seviyesine ulaştı; euro ise yüzde 0,67 düşüşle 1,11437 dolara geriledi. Dolar, 17 Haziran'dan bu yana en büyük günlük yüzde kazancını elde etme yolunda ilerlerken, euro 1 Ekim'den bu yana en sert günlük düşüşünü kaydetme yoluna girdi.
Haftalık bazda dolar yüzde 0,3 değer kazanırken, euro yüzde 0,1 geriledi ve üst üste üçüncü haftalık düşüşünü yaşama yönünde hareket etti.
Yapay Zeka Düzenlemeleri ve S&P 500 Satış Baskısı
Fed'in önümüzdeki ay faiz artıracağı yönündeki beklentiler, ABD hisse senetlerinin perşembe günü sert bir şekilde çakılmasıyla birlikte yaklaşık yüzde 67 seviyesine gerilemişti. S&P 500 yaklaşık 3 trilyon dolarlık piyasa değerini yitirirken, Nasdaq endeksi, ABD ara seçimlerinin ardından yapay zeka yatırımlarına yönelik daha katı hükümet düzenlemelerinin ekonomik büyüleyi sekteye uğratacağı korkularıyla son 19 ayın en büyük bir günlük yüzde düşüşünü yaşadı.
Milletvekilleri, kongre danışmanları ve savunucuların aktardığına göre, Demokratlar ocak ayında ABD Kongresi'nin kontrolünü ele geçirdiklerinde yapay zeka sistemlerini ve veri merkezi gelişimini hedefleyen bir dizi yeni yasa tasarısını hayata geçirmeye hazırlanıyor.
Piyasa Dinamiklerinde Veri Sonrası Değişim
Yapay zeka hisselerindeki satış dalgasının dünya çapında yayılmasıyla birlikte güvenli liman talebinden destek bulan dolar, istihdam verileri öncesinde de yukarı yönlü seyrediyordu. Her ne kadar ABD hisseleri seans açılış ziliyle birlikte istikrar kazanmış ve Nasdaq işlem gününün son aşamalarına doğru yüzde 1'den fazla ralli yapmış olsa da bu eğilim korundu.
Herhangi bir anda doların daha çok güvenli liman temelinde mi yoksa faiz oranları farkı temelinde mi işlem gördüğü sorusu hep aynı eski sohbet konusudur. Bazen bunlardan biri, bazen diğeri ön plandadır; bazen tamamen birbiriyle çelişebilirler ve bu durum pek de rasyonel değildir.
İstihdam raporunun ardından ABD Hazine tahvili getirileri yukarı yönlü hareket etti. 10 yıllık tahvil getirisi 1,6 baz puan artışla yüzde 4,85'e yükselirken, 2 yıllık tahvil getirisi 4,1 baz puan artarak yüzde 4,52 seviyesine çıktı.
Moneycorp Yöneticisinden Piyasa Değerlendirmesi
Stamford, Connecticut'taki Moneycorp'ta ticaret ve yapılandırılmış ürünler başkanı olan Eugene Epstein, konuya ilişkin olarak şu değerlendirmelerde bulundu:
Toz bulutu biraz dağılırken ve piyasa önümüzdeki iki yılın 'yeni normal'ini sindirirken, korelasyonların ilerleyen süreçte yeniden biraz daha rasyonel olmaya başlaması gerektiğini söyleyebilirim.
Toz bulutu biraz dağılırken ve piyasa önümüzdeki iki yılın 'yeni normal'ini sindirirken, korelasyonların ilerleyen süreçte yeniden biraz daha rasyonel olmaya başlaması gerektiğini söyleyebilirim.
Merkez Bankacılarından Enflasyon Mesajları
Fed yetkililerinin cuma günü yaptığı açıklamalar, bir faiz artırımı ihtimalini destekler nitelikteydi. New York Merkez Bankası Başkanı John Williams cuma günü yaptığı açıklamada, ABD ekonomik büyümesinin ard arda gelen şoklar karşısında dikkat çekici derecede dirençli kaldığını, ancak enflasyonun çok yüksek olduğunu ve oranı yüzde 2'ye geri getirmenin son derece kritik olduğunu belirtti.
Öte yandan sterlin yüzde 0,71 düşüşle 1,3355 dolara gerileyerek 23 Eylül'den bu yana en büyük günlük düşüşünü kaydetme yoluna girdi. İngiltere Merkez Bankası'nın üç yılı aşkın süredir ilk kez faiz artırımına gitmesinin ardından perşembe günü yedi haftadan fazla bir sürenin en yüksek seviyesine tırmanan sterlin, bu artışın ardından geri çekildi.
İngiliz sterlini hafta genelinde yüzde 0,3'e yakın değer kaybederken, üst üste üç hafta kazanç elde etmesinin ardından ilk haftalık düşüşünü yaşamaya hazırlandı.
Japon Yeni ve Japonya Merkez Bankası Gelişmeleri
Japon yeni, dolar karşısında yüzde 0,47 zayıflayarak 158,430 seviyesine geriledi. Japonya Başbakanı Sanae Takaichi, yapay zeka kaynaklı piyasa çöküşünün vergi gelirlerini zayıflatma tehdidinde bulunması üzerine, amiral gemisi yatırım projelerini finanse etmek amacıyla Japonya Merkez Bankası'nın borsa yatırım fonu satışlarından elde edeceği gelirleri kullanma planını kamuoyuna açıkladı.
Japonya Merkez Bankası Başkanı Kazuo Ueda, merkez bankasının çekirdek enflasyonun yüzde 2'lik hedefi civarında kalmasını beklediğini, ancak 'bazı yukarı yönlü risklerin' de bulunduğunun farkında olduklarını ifade etti.
Yen, hafta genelinde yüzde 0,6'ya yakın gerilerken, bu durum 18 Eylül ile sona eren haftada kaydedilen yüzde 2'den fazla düşüşten bu yana en büyük haftalık yüzde gerilemeye işaret etti.
