Wells Fargo'dan DraftKings'e Temkinli Yaklaşım
Wells Fargo, DraftKings'in 3. çeyrek raporunun ardından hisse notunu 'Ağırlık Üstü' seviyesinden 'Eşit Ağırlık' seviyesine indirdi ve hedef fiyatını 30 dolardan 21 dolara düşürdü. Firma, yatırımcıların şirketin düzeltilmiş FAVÖK görünümüne karşı daha büyük bir şüphecilikle yaklaşmaları gerekebileceği konusunda uyardı ve son üç yıldır kazanç tahminlerinde görülen sürekli aşağı yönlü revizyon modeline dikkat çekti.
Yatırımcılar, şirketin düzeltilmiş FAVÖK görünümüne karşı daha büyük bir şüphecilikle yaklaşmalı.
Finansal rehberlikteki tekrarlanan kesintiler yatırımcı güvenine zarar verebilir. DraftKings'in gelecekteki performansına olan güveni yeniden inşa etmek için çok daha güçlü sonuçlar ortaya koyması gerekebilir.
3. Çeyrek Sonuçları ve Beklentilerdeki Bozulma
DraftKings, geçen hafta beklentilerin altında kalan 3. çeyrek sonuçlarını açıklayıp tüm yıl kazanç rehberliğini düşürdükten sonra yatırımcılarını hayal kırıklığına uğrattı. Fiscal.ai verilerine göre gelir, geçen yıla göre yüzde 16 artışla 1,33 milyar dolara ulaştı ancak analistlerin 1,38 milyar dolarlık tahminini karşılayamadı. Şirketin hisse başına zararı, Wall Street'in beklediği 0,42 dolarlık zararın aksine 0,94 dolara yükseldi.
Şirket, 2026 yılı gelir görünümünü daha önceki 6,5 milyar dolar ile 6,9 milyar dolar tahmininden 6,35 milyar dolar ile 6,55 milyar dolar aralığına çekti. Ayrıca düzeltilmiş FAVÖK beklentisini 700-900 milyon dolar seviyesinden 175-275 milyon dolar seviyesine sert bir şekilde düşürdü. DraftKings, tahmin piyasaları işini kurmak için yaklaşık 650 milyon dolar ile 700 milyon dolar arasında yatırım yapmayı planlıyor.
Pazartesi günü DraftKings CFO'su Alan Ellingson, hisse başına 18,51 dolarlık ağırlıklı ortalama fiyatla yaklaşık 350.000 dolar değerinde 8.908 adet hisse satın aldı.
Guggenheim ve Truist'ten Tahmin Kesintileri
Guggenheim analisti Curry Bake, DraftKings üzerindeki hedef fiyatını 30 dolardan 28 dolara düşürdü. Ancak firma, 'Al' notunu korumaya devam etti. Guggenheim, en son çeyrek sonuçlarını, güncellenmiş rehberliği ve tahmin piyasaları endüstrisindeki gelişmeleri değerlendirdikten sonra 2026 ve 2027 gelir ve düzeltilmiş FAVÖK tahminlerini aşağı yönlü revize etti.
Şirketin temel iGaming operasyonlarına yönelik artan harcamaları, finansal performans üzerinde ek baskı oluşturabilir.
Truist ise DraftKings hedef fiyatını 26 dolardan 22 dolara düşürürken 'Al' notunu korudu. Firma, şirketin beklentilerin altındaki 3. çeyrek sonuçlarını, düşürülen görünümü ve tahmin piyasası yatırımlarına ilişkin endişelerini gerekçe gösterdi.
Truist, şirketin tahmin piyasalarına yönelik yaklaşımının tescilli verilere dayandığını belirtmesine rağmen, yatırımcıların bu yatırımlardan elde edilecek potansiyel getiriler konusunda ikna olmamış olabileceğini ifade etti. Ayrıca, şirketin temel iGaming operasyonlarına yönelik artan harcamaların finansal performans üzerinde ek baskı oluşturabileceğini ekledi.
Bireysel Yatırımcıların Durumu
Stocktwits platformunda hisse senedi etrafındaki bireysel yatırımcı duyarlılığı 'aşırı yükseliş' eğiliminde kalmaya devam etti. Bir kullanıcı, 'CFO hisse alıyor ama CEO hala almıyor. Jason, inancını göstermek için açık piyasadan 1 milyon dolarlık hisse al.' şeklinde bir yorumda bulundu.
CFO hisse alıyor ama CEO hala almıyor. Jason, inancını göstermek için açık piyasadan 1 milyon dolarlık hisse al.
DraftKings hisseleri yılbaşından bu yana yüzde 45 oranında değer kaybetti.
