Piyasalarda Artan Endişe ve Düzeltme Beklentisi
Yatırımcılar diken üstünde. Neredeyse her gün, borsa satışlarını tetikleme tehdidi taşıyan yeni bir risk ortaya çıkıyor. Ukrayna ve Orta Doğu'daki çatışmalar dahil olmak üzere jeopolitik kargaşa, enerji piyasalarını altüst ediyor ve uzun süreli bir savaş korkusunu körüklüyor.
Yapay zeka altyapısına yönelik aşırı harcama belirtileri, büyük teknoloji sağlayıcıları arasındaki artan borç seviyeleri ve yabancı rakiplerden gelen yoğun rekabet, birçok yatırımcının ABD'deki yapay zeka patlamasının yavaşlayıp yavaşlamadığını sorgulamasına neden oluyor. Aynı zamanda, inatçı bir şekilde yüksek seyreden enflasyon ve artan faiz oranları, ABD ekonomisi üzerinde ek bir baskı oluşturuyor.
Bu endişe verici tehditler kombinasyonu, hisse senedi fiyatlarında ani bir düşüşe kolaylıkla yol açabilir.
Ayı Piyasası Kapıda mı?
Bazıları bir borsa düzeltmesinin zamanının geldiğini söyleyebilir. S&P 500 gibi büyük bir borsa endeksinde yüzde 20 veya daha fazla düşüş olarak tanımlanan ayı piyasaları, tipik olarak her 3,5 ila 5 yılda bir gerçekleşir. Mevcut boğa piyasası, Ekim ayında dört yaşını doldurdu.
Yatırımcılar hisselerini şimdi satmalı mı? Tarih, bir sonraki çöküşün sadece an meselesi olduğunu gösterse de, şimdi satış yapmak kaybeden bir strateji olabilir. Bir ayı piyasasının tam olarak ne zaman başlayacağını tahmin etmek son derece zordur; ne zaman sona ereceğini öngörmek ise daha da zordur.
Bu nedenle, en iyi strateji genellikle hisse senetlerinde kalmaya devam etmektir, böylece tarihsel olarak her zaman takip eden boğa piyasasından kar elde edecek şekilde konumlanmış olursunuz.
Ancak, zorlu ekonomik koşullara daha iyi dayanabilecek savunmacı iş modellerine sahip şirketlere yatırım yaparak riski azaltmak akıllıca olabilir. Bu bağlamda, servetinizi korumanıza yardımcı olabilecek üç sağlam hisse senedi aşağıdadır.
1. Güvenli Hisse: Walmart
Zor zamanlar insanları indirim aramaya iter. Walmart uzun zamandır bu indirimlerin bulunduğu yer olmuştur. "Her gün düşük fiyatlar" politikasıyla tanınan indirimli perakende lideri, değer arayan alışveriş yapanlardan daha fazla iş kazanmaya hazırlanıyor.
Yaklaşık 11.000 mağazası, 280 milyon müşterisi ve 12 aylık dönemde 735 milyar dolarlık şaşırtıcı geliriyle Walmart, daha küçük rakiplerine göre ölçek avantajlarına sahiptir. Perakende devinin satın alma gücü, tedarikçilerinden en iyi anlaşmaları yapmasını sağlar ve bu tasarrufların çoğunu müşterilerine yansıtır.
Walmart'ın finansal gücü ayrıca yapay zeka, otomasyon ve diğer ileri teknolojilere yatırım yapmasını sağlar; bu da devasa lojistik ağını daha verimli hale getirir. Karları arttıkça, bu indirim devi ve 53 yıldır yıllık temettü artış serisini sürdüren şirket, temettü ödemelerini artırmakta hiç zorlanmayacaktır.
2. Güvenli Hisse: WM
Ekonomi ister yükselsin ister düşsün, insanlar çöp üretmeye devam eder. Bu durum, WM'ye (eski adıyla Waste Management) bugün piyasadaki en güvenilir gelir akışlarından birini sağlıyor.
Atık bertarafı konusunda uzmanlaşan şirket, çöpü nakde çevirme konusunda eşsiz bir yeteneğe sahiptir. WM'nin operasyonları toplama, transfer, geri dönüşüm ve çöp depolama hizmetlerini kapsamaktadır.
Katı düzenlemeler ve ev sahiplerinin direnci, potansiyel rakiplerin rakip atık tesisleri inşa etmesini zorlaştırıyor. Bu giriş engelleri, çöp kralının karlarını korumasına ve yatırımcılar için riski azaltmasına yardımcı oluyor.
WM, aynı zamanda daha güvenilir temettü hisselerinden biridir. Şirket, temettüsünü 23 yıl üst üste artırmıştır.
3. Güvenli Hisse: Berkshire Hathaway
Efsanevi yatırımcı Warren Buffett, Berkshire Hathaway'i sadece piyasa düşüşleri sırasında hayatta kalmak için değil, aynı zamanda gelişmek için inşa etti.
Berkshire'ın geniş iş koleksiyonu sigorta, demiryolları, konut inşaatı, boya ve kamyon duraklarını kapsamaktadır. GEICO, BNSF Railway, Clayton Homes, Benjamin Moore ve Pilot Travel Centers, holdingin birçok iştirakinden sadece birkaçıdır. Toplamda, bu iştirakler sadece ikinci çeyrekte 13 milyar dolar faaliyet karı elde etti.
Berkshire'ın çeşitli gelir akışları, ekonomi yavaşlasa bile nakit üretmeye devam etmesini sağlıyor. Dahası, ayı piyasaları Berkshire'a, Haziran sonu itibarıyla 365 milyar doların üzerinde olan devasa nakit rezervlerini, uygun fiyatlı hisse senetlerine ve diğer yüksek potansiyelli varlıklara yatırmak için daha fazla fırsat sunuyor.
