ABD Piyasalarında Yapay Zeka ve Bilanço Baskısı
ABD ve Avrupa hisse senedi piyasaları, riskli varlıklarda yatırımcı duyarlılığını şekillendirmeyi sürdüren yapay zeka (AI) harcamaları ve kurumsal bilançolar ekseninde ayrıştı. Yoğun yapay zeka yatırımlarından elde edilecek getirilere yönelik endişeler, Alphabet'in zayıf arama ve reklam satışları ile yüksek harcamalarının teknoloji hisseleri üzerinde baskı kurmasının ardından küresel piyasaların genel tonunu belirledi.
Alphabet’in zayıf arama ve reklam satışları ile yüksek harcamaları teknoloji hisselerini baskı altında bıraktı.
First National Bank (FNB) hisse senedi alım satımı ve portföy yönetimi biriminin hazırladığı brifing notuna göre, Nasdaq endeksi seansı %1,38 düşüşle tamamlarken, S&P 500 ve Dow Jones endeksleri sırasıyla %0,30 ve %0,25 geriledi. Bu düşüşler, Amazon (-%4,3) ve Intel (-%3,6) kaynaklı hayal kırıklığı yaratan bilançoların vadeli işlemleri daha da aşağı çekmesinden önce gerçekleşti.
Avrupa ve Asya Piyasalarında Zıt Görünüm
Avrupa cephesinde ise kurumsal kazançların yatırımcı duyarlılığını iyileştirmesi ve Avrupa Merkez Bankası'nın faiz oranlarını değiştirmemesi piyasaları destekledi. Euro Stoxx 50 endeksi seansı %0,64 artışla kapatırken, enerji, ilaç ve savunma sanayi hisselerinin desteğiyle FTSE 100 endeksi %0,26 kazanç elde etti.
Asya ticaret seansı bu sabah bölünmüş bir seyir izliyor. Hang Seng Endeksi, enerji, teknoloji hizmetleri ve finans hisselerindeki toparlanmayla birlikte %1,64 oranında artış kaydetti. Buna karşılık Nikkei 225 endeksi, bölgesel teknoloji satış dalgasının ortasında şimdiye kadar %2,38 değer kaybetti.
Avustralya'nın Direnci ve Güney Afrika Piyasaları
Avustralya piyasaları ise güçlü yurt içi bilançolar ve geniş tabanlı sektör kazançlarının ASX 200 endeksini %0,18 yukarı taşınmasına yardımcı olmasıyla daha dirençli bir yapı sergiledi.
Güney Afrika'da Johannesburg Menkul Kıymetler Borsası (JSE), küresel vadeli işlemlerin gerilemesi ve Asya piyasalarının karışık seyretmesi sonrasında önceki seansı yükselişle kapattıktan sonra bu güne daha yumuşak bir başlangıç yapmaya hazırlanıyor.
Daha düşük ABD Hazine tahvili getirileri ve zayıf dolar, teknoloji hisselerindeki satış baskısını henüz tam anlamıyla telafi edememiş olsa da, Tencent'in kaydettiği %2,12'lik artış Naspers ve Prosus için olumlu bir sinyal sunuyor.
Emtia Piyasaları ve Güney Afrika'da GSYH Revizyonu
Kaynak tarafında, S&P/ASX 300 Metaller ve Madencilik Endeksi'ndeki %1,12'lik düşüş JSE madencileri üzerindeki baskıya işaret ederken, bakır fiyatlarındaki düşüş eğilimi devam ediyor.
Statistics South Africa'nın yaptığı revizyonla ekonominin 2025 yılında tahmin edilenden %5.3 daha büyük olduğu ortaya çıktı.
Brent petrol fiyatlarının daha güçlü seyretmesi Sasol'a destek sağlayabilir; ancak değerli metallerdeki genel zayıflığın, altın, platin ve paladyumun değer kaybetmesiyle birlikte altın madencileri ve PGM (platin grubu metaller) hisseleri üzerinde baskı yaratması bekleniyor.
Güney Afrika hisse senetleri dün hafif yükseliş kaydederken, Tüm Paylar Endeksi (All Share Index) %0,25 ve Top 40 endeksi %0,30 oranında değer kazandı.
Piyasa duyarlılığı büyük ölçüde Statistics South Africa tarafından gerçekleştirilen önemli bir GSYH revizyonuyla şekillendi. Kurum, GSYH'yi 2015 fiyatlarından 2022 fiyatlarına endeksleyerek ekonominin 2025 yılında önceden tahmin edilenden %5.3 daha büyük olduğunu tespit etti.
Bu revizyonun, Güney Afrika'nın borç/GSYH oranını önemli ölçüde düşürmesi beklenirken, olası bir egemen kredi notu artırımı yönündeki beklentileri de güçlendirdi.
İyileşen mali algı ve Güney Afrika tahvillerine yönelik sürekli yabancı talebin yerli bankaları ve finans hisselerini desteklemesiyle finans sektörü %0,89'luk artışla öne çıkan sektör oldu. Kaynak sektörü yatay seyrederken (-%0,01), sanayi hisseleri %0,03 oranında hafif geriledi.
